Процедура санації відкривається за заявою боржника з іншого боку, присвячена компаніям, які потребують повної та глибокої реструктуризації своєї діяльності в операційному, фінансовому та юридичному плані.

Переваги процедури санації:

• Сприяння скороченню штату компанії, що потрапила під санкції (подібно до процедури банкрутства)
• Можливість для адміністратора відмовитися від непрацюючих (збиткових) договорів
• Можливість проведення необтяженого продажу надлишкових активів боржника
• Можливість навіть повної зміни бізнес-профілю компанії.

З дати відкриття провадження у справі виплати за всіма вимогами, що виникли до дати відкриття провадження у справі, призупиняються.

Процедурі підлягають усі борги, що виникли до дати відкриття процедури санації; часткова реструктуризація боргів у рамках цієї процедури неможлива.

Суд може прийняти рішення залишити підприємця відповідальним, Однак, якщо такий дозвіл не надано після відкриття процедури санації, боржник зобов'язаний ідентифікувати та передати керуючому всі свої активи, а також зобов'язаний передати керуючому документацію, що стосується його діяльності, активів та рахунків, зокрема, бухгалтерські книги, інші документи, що ведуться для цілей оподаткування, та кореспонденцію.

Під час провадження у справі керуючий санацією може за згодою судді-комісара анулювати взаємну угоду, яка не була виконана повністю або частково до дати відкриття провадження у справі про санацію. Це фундаментальне повноваження керуючого, яке є мірилом ефективності процедури санації як інструменту реструктуризації.

Законодавчі рішення дозволяють провести потужну реструктуризацію зайнятості, оскільки відкриття процедури санації впливає на трудові відносини і має такі ж наслідки для прав та обов'язків працівників і роботодавця, як і визнання банкрутом, а повноваження арбітражного керуючого виконує адміністратор, то виникають наслідки, передбачені, зокрема, Кодексом законів про працю:

• Скорочення строку попередження працівника про розірвання трудового договору, укладеного на невизначений строк, або строкового трудового договору - див. ч. 1 ст. 361 Трудового кодексу;
• виключення положень, що захищають певних працівників від звільнення - див. ч. 1 ст. 411 Трудового кодексу, яка застосовується до ситуацій, викладених у статтях 38, 39 і 41 Трудового кодексу.

Санкційне провадження - це провадження, яке максимально захищає боржника. Це має важливе обґрунтування з точки зору мети, оскільки в деяких випадках фактична реструктуризація компанії вимагає повного зупинення примусових дій щодо боржника. Усі виконавчі провадження щодо активів боржника, які входять до складу ліквідаційної маси, розпочаті до дати відкриття процедури санації, зупиняються в силу закону, при цьому суддя-комісар може зняти арешти, накладені в рамках цих проваджень, а також арешти, накладені в рамках забезпечувальних проваджень, якщо це необхідно для продовження роботи підприємства.

Зупинення виконавчого провадження поширюється як на провадження щодо вимог, на які поширюється дія мирової угоди в силу закону, так і на провадження щодо вимог, на які не поширюється дія мирової угоди в силу закону, у тому числі щодо вимог, які забезпечені майном боржника іпотекою, заставою, зареєстрованою заставою, податковою заставою або морською іпотекою. Крім того, після відкриття провадження у справі не допускається звернення стягнення на майно боржника, що входить до складу ліквідаційної маси

Провадження у справі про розпорядження майном відкривається за заявою боржника і проводиться в Суді у справах про реструктуризацію, однак, на відміну від процедури прискореної реструктуризації та процедури затвердження мирової угоди може проводитися проти трейдерів, чиї спірні вимоги перевищують поріг 15% і тому необхідним є судове вирішення спорів та визнання або невизнання позовів.

З дати відкриття провадження у справі виплати за всіма вимогами, що виникли до дати відкриття провадження у справі, призупиняються.

Всі претензії підлягають процедурі що виникли до дати відкриття процедури санації, часткова реструктуризація зобов'язань в рамках цієї процедури неможлива.

Під час провадження у справі компанія захищена від примусового виконання. Виконавчі провадження, розпочаті до відкриття провадження, зупиняються в силу закону, а відкриття нових після відкриття провадження не допускається. Крім того, суддя-комісар за заявою боржника або судового керуючого може скасувати арешт, накладений до дати відкриття провадження

Судовий розгляд забезпечує захист від розірвання ключових для компанії договорів оренди, договори оренди та інші договори, необхідні для функціонування бізнесу

Підприємець, залишається на посаді керівника підприємства, однак, за визначених законом обставин, пов'язаних із вчиненням істотних порушень, його можуть відкликати.

   Процедура реструктуризації відносно швидка, відкрите за заявою боржника та проведене в суді, що дозволяє укласти мирову угоду після підготовки та затвердження реєстру вимог за спрощеною процедурою.

Цей тип процедури може бути проведений лише проти підприємців, у яких сума спірних вимог, що дають право голосу за угодою, не перевищує 15% від суми вимог, що дають право голосу за угодою.

Це один з двох видів провадження (на додаток до провадження про затвердження угоди), який дозволяє включити до провадження та реструктуризувати лише частину існуючих вимог, які мають значний вплив на безперервну діяльність компанії, наприклад, публічні зобов'язання (в т.ч. перед ZUS або податковою інспекцією), фінансові установи (банки, лізингодавці), лізингодавці, конкретна інша однорідна група кредиторів (за транспортні послуги, постачання товарів, послуг, палива).

З дати відкриття провадження у справі виплати призупиняються всі вимоги, що підпадають під дію мирової угоди, які виникли до дати відкриття провадження у справі.

Під час судового розгляду на компанію поширюється захист від примусового стягнення. Виконавчі провадження, розпочаті до відкриття провадження, зупиняються в силу закону, а відкриття нових після відкриття провадження не допускається. Крім того, суддя-комісар за заявою боржника або судового розпорядника може скасувати арешт, накладений до дня відкриття провадження.

Судовий розгляд забезпечує захист від розірвання ключових договорів оренди, лізингу та інших договорів, необхідних для ведення бізнесу.

Підприємець, як правило, залишається відповідальним за бізнес.

Реструктуризація може стосуватися всіх або лише певних зобов'язань, які мають фундаментальний вплив на подальшу діяльність компанії. Часткова реструктуризація - це рішення для компаній, яким необхідно реструктуризувати лише окремі зобов'язання (одну або декілька груп), наприклад, державну та юридичну дебіторську заборгованість (ZUS, податкова інспекція тощо), з фінансової діяльності, контрактів, що мають ключове значення для компанії, або забезпечені в натуральній формі активами компанії (іпотека, зареєстрована застава тощо). Перелік вимог, що підлягають розгляду в рамках процедури, звичайно, може бути значно ширшим, при цьому критерієм відбору мають бути об'єктивні, однозначні та економічно обґрунтовані критерії.

Процедура часткового врегулювання призводить до визначення нових умов погашення лише для цієї частини боргу, на які поширюватиметься його дія, включаючи, серед іншого, визначення нових періодів погашення, способу погашення або ступеня викупу. При цьому він не втручається у відносини з іншими кредиторами, дозволяючи бізнесу в цій сфері продовжувати свою діяльність на попередніх умовах без перешкод.

Перевага процедури полягає в тому, що компанія може бути повністю захищена та її активів від примусового стягнення, а також примусового задоволення вимог, забезпечених речовими правами (іпотека, зареєстрована застава тощо) на активи компанії.

Часткове врегулювання можливе в рамках двох процедур реструктуризації, а саме: процедури схвалення врегулювання та прискореної процедури врегулювання.

Процедура затвердження мирової угоди зацікавила вас? Не дивно - у 2023 році понад 92% реструктуризованих компаній обрали цю форму реструктуризації.

Процедура реструктуризації часто стає необхідною, коли суб'єкт господарювання не в змозі погасити свої борги, що призводить до затримок у виплатах кредиторам.

У таких ситуаціях кредитори можуть звернутися до судута наявність виконавчого листа на руках у державного виконавця, що може призвести до арешту майна підприємця та блокування його бізнесу. Такі виконавчі дії є серйозною перешкодою для підприємця та ведення бізнесу. Блокування банківських рахунків або вилучення обладнання, необхідного для ведення бізнесу, перешкоджає отриманню прибутку, який міг би бути використаний для погашення боргів.

Законодавець усвідомлює, що виконавчі дії, які здійснюються під час реструктуризації, можуть звести нанівець її мету. Тому вона запровадила законодавство, яке регулює цю процедуру. Процедура реструктуризації триває щонайменше кілька місяців, а в гіршому випадку навіть кілька років. Якщо за цей час судовий виконавець накладе арешт на всі активи боржника, реструктуризація не матиме сенсу, і компанію доведеться закрити.

Відповідно до статті 278 Закону про реструктуризацію, виконавче провадження щодо боргу, охопленого домовленістю, зупиняється з дати відкриття провадження. Суми, отримані в рамках призупиненого провадження і ще не витрачені, перераховуються реструктуризованому підприємцю одразу після відкриття провадження у справі про реструктуризацію.

Завдяки цим положенням підприємці мають шанс реструктуризувати свої зобов'язання, не побоюючись негайного примусового стягнення, що дає їм можливість відновити і продовжити свій бізнес.

Початок процедури реструктуризації пропонує підприємцю, що реструктуризується, широкий спектр переваг.

Перш за все, він отримує захист, який дозволяє йому зосередитися на переговорах зі своїми кредиторами, не боячись втратити свої активи в результаті примусового стягнення судовими виконавцями.

Судовий виконавець не може:

• Звернення стягнення на активи боржника, що входять до складу ліквідаційної маси або маси розпорядження майном, а також виконання наказу про заморожування активів або наказу про забезпечення позову на цих активах не допускається після дати відкриття провадження у справі про застосування санкцій;
• Пряме стягнення на активи, щодо яких відкрито провадження про затвердження мирової угоди або спрощеної мирової угоди;

Виконавче провадження, розпочате до реструктуризації, зупиняється на підставі закону на час проведення відповідної процедури реструктуризації. Водночас, відкриття нових виконавчих проваджень протягом цього періоду заборонено.

Після відкриття реструктуризації або узгодження дня домовленостей можливість примусового стягнення з боку кредиторів призупиняється. Дія поширюється на провадження, розпочаті до дати складання або відкриття провадження, та обмежує можливість відкриття нових виконавчих проваджень.

Як довго триває безпека?

• Вплив повідомлення про дату укладення угоди для провадження у справі про затвердження мирової угоди та захисту від примусового виконання діє протягом чотирьох місяців. Умовою його продовження на наступний період є подання до компетентного суду у справах про реструктуризацію заяви про затвердження плану врегулювання до закінчення зазначеного строку.
• Для санітарних або організаційних процедур строк захисту від примусового виконання триває з моменту винесення ухвали про відкриття провадження до моменту завершення такого провадження.
• У провадженнях без публічності при встановленні дня укладення мирової угоди захист від примусового виконання не буде надаватися до дня затвердження судом у справах про реструктуризацію мирової угоди, яку боржник попередньо уклав зі своїми кредиторами. Іншими словами, захист від примусового виконання настане лише на завершальній стадії провадження у справі.

Важливо, що з дати повідомлення про відкриття провадження у справі про затвердження мирової угоди стає неможливим відкриття нового виконавчого провадження та виконання наказу про заморожування коштів, отриманого в судовому порядку (наприклад, шляхом накладення арешту на банківський рахунок боржника-відповідача), або наказу про заморожування активів боржника.

З дати відкриття провадження у справі про реструктуризацію підприємець звільняється від обов'язку погашення невиконаних зобов'язань, які виникли до дати відкриття провадження у справі.

Підприємець не тільки не зобов'язаний, але й фактично не може - навіть якби хотів - погасити ці зобов'язання (за винятком випадків, зазначених у законі). Також призупиняється сплата чергових платежів за кредитами або позиками.

Це рішення дозволяє підприємцю дуже швидко відновити ліквідність і можливість вести бізнес у звичайному режимі, хоча і під контролем суду. Як і у випадку примусового стягнення, призупинення виплат стосується лише зобов'язань, передбачених мировою угодою. Будь-яке виконання таких зобов'язань буде нікчемним і підлягатиме поверненню відповідно до правил про безпідставне збагачення.

Закон про реструктуризацію не визначає максимальний розмір зменшення боргу, який ми можемо застосувати, Все залежить від переговорів з кредиторами, здатності компанії до зростання або її прибутковості.

Укладення договору дає можливість підприємцю скористатися різними інструментами це переговори з кредиторами та укладення відповідної угоди. Угода охоплює зобов'язання, які в результаті переговорів підприємець зможе списати в обсязі, визначеному в пропозиціях угоди, розстрочити або застосувати пільговий період (період, протягом якого зобов'язання, охоплені реструктуризацією, не погашаються взагалі).

У багатьох випадках можна застосувати всі вищезазначені рішення, тобто зменшення зобов'язання, розстрочку, а також відстрочку погашення.

Кредитори можуть проголосувати за прийняття пропозиції боржника, Тому важливо розробити добре продуману стратегію, яка базується на плані реструктуризації, розробленому кваліфікованим консультантом з питань реструктуризації, і яка буде прийнятною для кредиторів.

Процедура реструктуризації проводиться з метою уникнення оголошення банкрутства підприємця, що реструктуризується, шляхом надання йому можливості реструктуризації за допомогою домовленості з кредиторами, а у випадку процедури санації - також шляхом проведення санкційних заходів (більш глибокої реструктуризації бізнесу), захищаючи при цьому законні права кредиторів.

Реструктуризація має на меті:

• вилікувати ситуацію підприємця,
• увімкнути відновлення,
• показати, що існує інший шлях, ніж оголошення банкрутства.
• Дозвольте підприємцю заробляти гроші,

Процедура реструктуризації дозволяє призупинити роботу податкових та судових виконавців. Реструктуризація як одноосібних власників, так і товариств (наприклад, повних товариств) та товариств з обмеженою відповідальністю (наприклад, Sp. z o.o.) дозволяє відновити фінансову ліквідність шляхом розблокування коштів для поточної господарської діяльності (зменшення заборгованості підприємства).

Всі заходи, які впроваджуються в компанії, спрямовані на відновлення платоспроможності, що дозволить виконати умови мирової угоди та повернути компанію на ринок.

Метою процедури реструктуризації є уникнення оголошення банкрутства боржника шляхом надання можливості боржнику провести реструктуризацію шляхом укладення угоди з його кредиторами.

Початок процедури реструктуризації надає компанії широкий спектр процедур стягнення заборгованості, захищаючи при цьому законні права кредиторів.

Компанія, завдяки захисту, який вона отримує з моменту відкриття провадження, може зосередитися не лише на досягненні домовленостей з кредиторами, а й на зароблянні грошей.

Про це свідчить неприпустимість примусу та безпеки, що орган виконавчої служби не може вчиняти жодних виконавчих та забезпечувальних дій, що, відповідно, означає неможливість встановлення забезпечення на активи реструктуризованого підприємця у вигляді іпотеки, зареєстрованої застави, права застави або податкової застави.

Закон про реструктуризацію передбачає низку інструментів дати можливість боржнику "перевести подих", домовитися з кредиторами, укласти мирову угоду, а потім успішно реалізувати її положення. Одним з інструментів досягнення згоди з кредиторами є захист ключових договорів підприємства (ст. 256 Закону від 15.5.2015 р. "Про реструктуризацію").

Закон захищає ключові контракти, які мають важливе значення для подальшого існування боржника. Без спеціального захисту вони можуть втратити чинність або бути розірвані, а реструктуризований підприємець не зможе продовжувати свою діяльність, що, по суті, позбавляє сенсу продовження провадження у справі. Без ключових договорів підприємець не зміг би відновити життєздатність свого бізнесу та виконати положення угоди, укладеної з кредиторами.

Завдяки положенням Закону про реструктуризацію підприємець отримує захист від розірвання договорів, які мають фундаментальне значення для його бізнесу.

Контракти, які захищені законом:

• оренда приміщень або нерухомості, в яких здійснюється господарська діяльність боржника,
• кредит в межах коштів, наданих позичальнику до відкриття провадження у справі,
• лізинг,
• страхування майна,
• банківський рахунок,
• гарантії,
• що охоплює ліцензії, надані боржнику,
• гарантії або акредитиви, видані до дати відкриття провадження у справі

Якщо після відкриття реструктуризації контракт буде розірвано контрагентом через заборгованість за домовленістю, ця дія не матиме жодних юридичних наслідків. Таким чином, боржник отримує впевненість у тому, що незадоволений кредитор, який очікує на повернення боргу, не зможе розірвати договір між ними і, таким чином, не заблокує бізнес боржника.

В рамках процедури реструктуризації можливе призупинення виплат за кредитом, що може стати ключовим елементом у процесі оздоровлення компанії. Призупинення виплат за кредитами дає компанії фінансовий перепочинок, що дозволяє їй сконцентруватися на реалізації плану реструктуризації або переговорах з кредиторами для досягнення домовленостей.

Закон про реструктуризацію не обмежує методи реструктуризації зобов'язань; Важливо, щоб вони були життєздатними та законними. Найбільш поширеними та популярними способами реструктуризації є списання певної частини зобов'язань, розстрочка погашення зобов'язань або встановлення нових строків сплати зобов'язань. З іншого боку, закон також передбачає конвертацію дебіторської заборгованості в паї або акції, зміну або скасування існуючого забезпечення (наприклад, з метою продажу забезпеченої частини активів), визначення частки кредиторів у прибутку компанії або взяття на себе додаткових зобов'язань (позик, кредитів).

Всі процедури реструктуризації мають одну ключову перевагу - надають можливість відстрочити сплату зобов'язань, у тому числі кредитних платежів, що виникли до відкриття провадження у справі про реструктуризацію, на строк дії такого провадження та їх погашення на умовах, що визначаються в рамках угоди, укладеної з кредиторами.

Це призупиняє можливість кредиторів (які виникли до дати відкриття провадження у справі про реструктуризацію) заявляти свої вимоги під час провадження у справі про реструктуризацію. Однак слід враховувати, що боржник зобов'язаний вчасно сплачувати поточні зобов'язання, які вже виникли після відкриття процедури реструктуризації.

Згідно з комерційним правом, члени правління можуть нести персональну відповідальність за зобов'язаннями компанії, яка стала неплатоспроможною і не в змозі самостійно розрахуватися за своїми зобов'язаннями. Член правління може зняти з себе цю відповідальність, своєчасно подавши заяву про відкриття процедури реструктуризації.

Елемент часу тут дуже важливий. Дійсно, у випадку реструктуризації від відповідальності захищає не просте подання заяви, а лише винесення судом ухвали про відкриття провадження у справі або про затвердження мирової угоди в процедурі затвердження мирової угоди (спрощена процедура).

Тому нанесення - для того, щоб мати захисний ефект - повинно бути зроблено заздалегідь.